Opis posla posla s vrijednosnim papirima

Nakon financijske krize 2009., skandala s investicijama i drugih kaznenih djela s bijelim ovratnicima, zakon o vrijednosnim papirima postao je specijalizacija od posebnog interesa za mnoge pravne stručnjake.

Povijest Zakona o vrijednosnim papirima

Zakon o vrijednosnim papirima prvotno se razvio kao odgovor na još jednu financijsku krizu - daleko veću nesreću tržišnog sloma 1929. godine. Kao dio New Deal-a Franklin Delano Roosevelta, Kongres je donio Zakon o vrijednosnim papirima iz 1933. kao i Zakon o vrijednosnim papirima iz 1934. koji je stvorio Komisija za vrijednosne papire (SEC). Prije zakona iz 1933. i 1934., državni zakoni su upravljali vrijednosnim papirima u takozvanim "zakonima o plavom nebu". Ovi državni zakoni i dalje su primjenjivi u određenim situacijama u kojima je sigurnost i dalje izuzeta od saveznih zakona.

Poslovne odgovornosti

Odvjetnici za vrijednosne papire zastupaju klijente s obzirom na dionice, uzajamne fondove, obveznice i druge financijske instrumente. Ovaj rad je prvenstveno podijeljen u tri široka područja - transakcijska praksa, regulatorna praksa i parnica.

Transakcije

Transakcijski rad podrazumijeva upravljanje pravnim tehnikama inicijalne javne ponude, sekundarnih ponuda, spajanja i preuzimanja te privatne prodaje vrijednosnih papira. Izdavanje dionica ili drugih vrijednosnih papira koristi se za financiranje poslovanja diljem svijeta. Transakcijski odvjetnici olakšavaju ove poslove u ime svojih klijenata, od velikih korporacija do pojedinačnih investitora. Odvjetnici za vrijednosne papire često usko surađuju s poreznim stručnjacima u strukturiranju tih transakcija.

Propisi

Dok transakcijski odvjetnici uživaju u slavi "posla", regulatorni aspekt prakse održava integritet transakcija. U svom srcu, Zakon iz 1933. osigurava otkrivanje važnih financijskih informacija. Odvjetnici specijalizirani za regulatorni rad omogućuju tvrtkama i određenim osobama pravodobno otkrivanje odgovarajućih informacija.

Ove propise provode ne samo DIP, već i druge regulatorne agencije, uključujući Ured kontrolora valuta, Nacionalnu udrugu trgovaca vrijednosnim papirima, New York Stock Exchange i NASDAQ. Odvjetnici za vrijednosne papire često se oslanjaju na paralegale kako bi pomogli u podnošenju obimne papirologije uključene u regulatorni rad.

parnica

Ako se tvrtke ogriješe o propise, vrijednosni papiri tada postaju središnji igrači. Sudski zastupnici vrijednosnih papira rade i na civilnim i na kriminalnim područjima, jer vode parnične postupke kao i građanske ili kaznene radnje. Na primjer, odvjetnici za vrijednosne papire mogu predstavljati dioničare korporacije u tužbi za prijevaru vrijednosnih papira protiv službenika i direktora korporacije, ili mogu pomoći klijentima u pitanjima koja uključuju kršenje propisa DIP-a.

Obrazovanje i vještine

Pravno obrazovanje je, naravno, ključno za to da postane odvjetnik za vrijednosne papire. Dok je stupanj doktora pravosuđa obvezan, pozadina u financijama ili računovodstvu također je ključna u razvoju odvjetnika za vrijednosne papire. Osim što imaju izvrsne vještine pisanja, odvjetnici s vrijednosnim papirima moraju moći čitati i razumjeti financijske podatke.